Tài liệu tham khảo
Định nghĩa dễ hiểu về các thuật ngữ chính được dùng trong giao dịch P2P trên Binance và Bybit — bao gồm tự động hóa, repricing, chiến lược và các khái niệm an toàn.
Giao dịch P2P (peer-to-peer, ngang hàng) là việc mua hoặc bán tiền mã hóa trực tiếp với một người khác, không qua sổ lệnh tập trung tự động ghép lệnh cho bạn. Trên các nền tảng như Binance P2P hoặc Bybit P2P, merchant đăng quảng cáo kèm giá và phương thức thanh toán, còn trader chọn quảng cáo nào để khớp.
Merchant là người dùng đã được xác minh, tạo và đăng các quảng cáo P2P. Merchant tự đặt giá, phương thức thanh toán chấp nhận và giới hạn giao dịch. Họ là đối tác trong mỗi giao dịch — người mua hoặc người bán tìm thấy quảng cáo của họ và khởi tạo giao dịch.
Sổ lệnh (order book) là danh sách được xếp hạng của tất cả quảng cáo P2P đang hoạt động cho một cặp giao dịch nhất định. Quảng cáo được sắp xếp theo giá — giá tốt nhất cho người mua hiển thị ở trên cùng. Merchant ở vị trí số 1 nhận được nhiều yêu cầu giao dịch nhất.
Spread là chênh lệch giá giữa giá MUA tốt nhất và giá BÁN tốt nhất trên thị trường P2P, hoặc giữa chính quảng cáo MUA và BÁN của bạn. Trong chiến lược spread, merchant duy trì đồng thời một quảng cáo mua và một quảng cáo bán, với khoảng cách giữa chúng thể hiện lợi nhuận gộp trên mỗi đơn vị giao dịch.
Vị trí đề cập đến chỗ mà quảng cáo của bạn xuất hiện trong sổ lệnh đã xếp hạng. Vị trí số 1 nghĩa là quảng cáo của bạn ở trên cùng — quảng cáo đầu tiên mà người mua hoặc người bán nhìn thấy. Số vị trí thấp hơn thường có nghĩa là khối lượng giao dịch lớn hơn, nhưng đồng thời biên lợi nhuận cũng hẹp hơn. Công cụ tự động hóa cho phép bạn nhắm đến một vị trí cụ thể và tự động duy trì nó.
Repricing là việc tự động điều chỉnh giá quảng cáo P2P của bạn để phản ứng với sự thay đổi giá của đối thủ. Công cụ repricing liên tục theo dõi sổ lệnh và tính lại giá của bạn để giữ quảng cáo ở vị trí mục tiêu. Không có repricing, quảng cáo của bạn sẽ dần trôi xuống danh sách khi đối thủ hạ giá thấp hơn.
Tỷ lệ hoàn tất là phần trăm các giao dịch P2P bạn đã bắt đầu và được hoàn tất thành công (thanh toán được xác nhận, tiền mã hóa được giải phóng). Tỷ lệ hoàn tất cao (thường trên 98%) cho thấy độ tin cậy với các đối tác giao dịch tiềm năng và là điều kiện để đạt cấp độ tài khoản cao hơn trên hầu hết các sàn.
Trong bối cảnh P2P, maker là merchant đăng quảng cáo — tạo ra thanh khoản. Taker là người dùng chọn quảng cáo đó và khởi tạo giao dịch — tiêu thụ thanh khoản. Hầu hết các sàn tính phí thấp hơn hoặc miễn phí cho maker (người tạo thanh khoản) và một khoản phí nhỏ cho taker.
Cơ chế an toàn giá được Pilotbot sử dụng, ngăn không cho tự động hóa đẩy giá quảng cáo của bạn đến mức cực đoan. Ba hành lang gồm: (1) hành lang cứng — mức sàn/trần tuyệt đối ±19,9% so với giá tham chiếu; (2) hành lang người dùng — phạm vi hẹp hơn do chính bạn đặt ra; và (3) hành lang đối thủ — phạm vi thời gian thực dựa trên các quảng cáo đang hoạt động của đối thủ. Giá của bạn phải nằm trong cả ba hành lang cùng lúc.
Related: So sánh Pilotbot
Logic anti-bot phát hiện khi quảng cáo của đối thủ đang được quản lý bởi một công cụ tự động (bot) thay vì con người. Các dấu hiệu phổ biến bao gồm thay đổi giá nhanh bất thường và giá bám theo giá của bạn với độ trễ dưới một giây. Các nền tảng tự động hóa như Pilotbot có thể phát hiện những mẫu hình này và điều chỉnh chiến lược repricing của mình — ví dụ như không đuổi theo giá của một con bot xuống thấp.
Humanize (nhân hóa) là tính năng khiến việc cập nhật giá tự động trông giống hành vi của con người hơn. Thay vì cập nhật đúng theo khoảng thời gian đều đặn với số tiền tròn, tự động hóa sẽ thêm vào những độ trễ ngẫu nhiên nhỏ và các thay đổi giá không tròn số. Điều này giảm nguy cơ kích hoạt hệ thống phát hiện bất thường của sàn.
Một chiến lược repricing trong đó giá quảng cáo của bạn bám theo mức trung bình hoặc trung vị của một số quảng cáo đối thủ, thay vì luôn đuổi theo mức giá tốt nhất duy nhất. Cách này tạo ra mức giá ổn định hơn và tránh bị cuốn vào cuộc chiến giá với một con bot hung hăng, trong khi vẫn giữ được tính cạnh tranh với phần lớn thị trường.
Thứ hạng mong muốn trong sổ lệnh mà bạn muốn quảng cáo của mình giữ được. Ví dụ, vị trí mục tiêu 1 nghĩa là công cụ tự động hóa của bạn cố gắng giữ quảng cáo ở vị trí số 1 trong danh sách. Vị trí mục tiêu 3 nghĩa là bạn nhắm đến vị trí thứ ba — chấp nhận mức giá kém cạnh tranh hơn một chút để đổi lấy biên lợi nhuận tốt hơn. Nếu vị trí mục tiêu được đặt là 0, giá quảng cáo của bạn sẽ khớp chính xác với giá tốt nhất hiện tại.
Mức cải thiện giá tối thiểu mà quảng cáo của bạn tạo ra so với đối thủ ở vị trí mục tiêu của bạn. Ví dụ, overtake step bằng 1 nghĩa là giá của bạn tốt hơn 1 đơn vị so với đối thủ ngay phía trên vị trí mục tiêu của bạn. Bước lớn hơn giành vị trí đáng tin cậy hơn; bước nhỏ hơn giữ được biên lợi nhuận. Đôi khi nó được gọi là bước giá hoặc mức tăng tick.
Trong bối cảnh tự động hóa P2P, "makers" đề cập đến nhóm quảng cáo của đối thủ mà logic repricing của bạn theo dõi. Ví dụ, "top 5 makers" nghĩa là năm quảng cáo đối thủ có thứ hạng cao nhất được dùng để tính giá mục tiêu của bạn. Bạn có thể cấu hình đối thủ nào cần bao gồm hoặc loại trừ (ví dụ, loại trừ các bot đã biết hoặc quảng cáo có khối lượng khả dụng rất thấp).
KYC (Know Your Customer, "hiểu rõ khách hàng của bạn") là quy trình xác minh danh tính mà các sàn yêu cầu trước khi bạn có thể trở thành merchant P2P hoặc tăng giới hạn giao dịch. Thông thường bạn cần cung cấp giấy tờ tùy thân do nhà nước cấp và đôi khi cả ảnh selfie. Cấp độ KYC cao hơn sẽ mở khóa giới hạn khối lượng giao dịch cao hơn và quyền truy cập vào các tính năng cao cấp của sàn.